上海正會同證監(jiān)會研究推出“滬倫通”
上海市常務(wù)副市長屠光紹昨日在上海市政府新聞發(fā)布會上介紹上海自貿(mào)區(qū)金融改革情況時說，上海市近期正會同中國證監(jiān)會在研究推出“滬倫通”，支持上海證券交易所加快推出戰(zhàn)略新興板。
金融改革成果豐碩
掛牌以來，上海自貿(mào)區(qū)圍繞金融改革共推出了兩批政策，即俗稱的“金改51條”和“金改40條”，這些內(nèi)容構(gòu)成了上海自貿(mào)區(qū)以探索資本項目可兌換和金融服務(wù)業(yè)開放為主要內(nèi)容的金融制度創(chuàng)新框架體系。
據(jù)介紹，截至11月末，上海自貿(mào)區(qū)已有40家金融機構(gòu)接入自由貿(mào)易賬戶監(jiān)測管理信息系統(tǒng)，共開立約4萬個自由貿(mào)易賬戶，當年累計賬戶收支總額近1.83萬億元；“滬港通”自去年啟動以來，總成交金額近2萬億元，日均成交額近100億元；上海黃金交易所黃金國際板累計成交4800多噸，交易金額達1.14萬億元。
與此同時，一批上海自貿(mào)試驗區(qū)金融創(chuàng)新試點措施已在廣東、天津、福建自貿(mào)試驗區(qū)或全國復(fù)制推廣，其中，跨境雙向人民幣資金池、跨國公司外匯資金集中運營管理試點、個人其他經(jīng)常項下人民幣結(jié)算等創(chuàng)新業(yè)務(wù)均已在全國范圍內(nèi)復(fù)制推廣。
屠光紹說，“金改40條” 包括五個方面任務(wù)措施，分別是：率先實現(xiàn)人民幣資本項目可兌換；進一步擴大人民幣跨境使用；不斷擴大金融服務(wù)業(yè)對內(nèi)對外開放；加快建設(shè)面向國際的金融市場；不斷加強金融監(jiān)管，切實防范風險。近期上海會同“一行三會”等在滬機構(gòu)對“金改40條”進行了梳理，初步考慮，“金改40條”中擬出臺實施細則的有13條；擬通過推出創(chuàng)新實例，形成創(chuàng)新成果并逐步擴大效應(yīng)的有18條；已經(jīng)有實施細則或創(chuàng)新實例，但需要進一步推進落實的有9條。
“滬倫通”想象空間大于“滬港通”
下一步的改革則更牽動市場神經(jīng)。
屠光紹說，近期，上海市正會同中國證監(jiān)會在“滬港通”的基礎(chǔ)上，研究推出“滬倫通”。將支持上海證券交易所加快推出戰(zhàn)略新興板；支持中國外匯交易中心、上海證券交易所建設(shè)國際金融資產(chǎn)交易平臺。支持上海期貨交易做好原油期貨上市的各項準備工作；支持上海清算所研究開發(fā)新的航運金融和大宗商品場外衍生品的清算服務(wù)；加快籌建上海保險交易所，爭取早日開業(yè)。
所謂“滬倫通”，是指上海證交所和倫敦股票交易市場的互聯(lián)互通。一位業(yè)內(nèi)專家對上證報記者表示，“滬港通”解決了證券投資項下人民幣輸出和回流的問題?！皽麄愅ā钡倪壿嬕彩牵喝嗣駧泡敵龅絺惗仉x岸市場，讓倫敦的人民幣回流到上海，而載體則是滬股、倫股。相對于“滬港通”，“滬倫通”的體量更大，想象空間也更大。
就金融服務(wù)業(yè)對外開放，屠光紹表示，上海擬單獨研究制定一張金融服務(wù)業(yè)負面清單，推動金融服務(wù)業(yè)對符合條件的民營資本和外資機構(gòu)擴大開放。同時，積極配合國家金融管理部門探索采用負面清單管理模式，精簡審批事項，優(yōu)化監(jiān)管職能。
對此，上海財經(jīng)大學(xué)自貿(mào)區(qū)研究院副院長孫元欣表示，金融服務(wù)業(yè)包括銀行，投資基金，保險機構(gòu)，證券公司等。前期擴大開放措施主要涉及銀行業(yè)對外資和民營資本的開放。下一步開放的金融行業(yè)會更多。
率先實現(xiàn)人民幣資本項目可兌換
上海自貿(mào)區(qū)掛牌以來，推進“分類別、有管理”的資本項目可兌換，建立了資本項目可兌換的操作模式。屠光紹表示，落實“金改40條” ，上海自貿(mào)區(qū)將率先實現(xiàn)人民幣資本項目可兌換。
央行上?？偛扛敝魅螐埿乱苍诎l(fā)布會上說，接下來關(guān)于資本賬戶可兌換方面的細則，核心有兩方面，第一是合格境內(nèi)個人投資者境外投資試點(QDII2)的細則；第二是和證監(jiān)部門一起推進資本市場雙向開放，一些具體的問題還在探討之中。
在上海市政府發(fā)展研究中心主任肖林看來，自由貿(mào)易賬戶是資本項目開放的關(guān)鍵所在，賬戶功能和賬戶數(shù)量在一定程度上決定了自貿(mào)試驗區(qū)的開放水平。因此，當前監(jiān)管政策創(chuàng)新的首要突破口便是放寬自由貿(mào)易賬戶的限制，拓展賬戶清算的業(yè)務(wù)范圍。
上海自貿(mào)區(qū)在這方面也做了安排。屠光紹介紹說，下一步，上海自貿(mào)區(qū)將繼續(xù)充實完善自由貿(mào)易賬戶功能，抓緊啟動自由貿(mào)易賬戶本外幣一體化各項業(yè)務(wù)，鼓勵和支持銀行、證券、保險類金融機構(gòu)利用自由貿(mào)易賬戶等開展金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)。
2015-12-30
