中國證監(jiān)會2013年7月12日新聞發(fā)布會
7月12日，證監(jiān)會召開新聞發(fā)布會，新聞發(fā)言人發(fā)布了關(guān)于增加QFII額度及擴(kuò)大RQFII試點國家的消息（見要聞欄目），通報了有關(guān)支持上市公司回購普通股同時發(fā)優(yōu)先股的情況，并回答了記者關(guān)心的有關(guān)問題。
一、關(guān)于支持上市公司回購普通股同時發(fā)優(yōu)先股的情況
最近有上市公司在二級市場回購股票，這是上市公司對自身發(fā)展前景充滿信心的表現(xiàn)。證監(jiān)會支持有條件、有潛力的上市公司回購本公司股份，提振投資者信心。2008年以來我會通過出臺上市公司回購股份的補充規(guī)定，鼓勵以集中競價交易方式從二級市場回購股份；2012年我會取消了上市公司回購股份的行政審批事項，鼓勵上市公司回購股票。目前，一些大盤藍(lán)籌上市公司股票價格接近甚至低于每股凈資產(chǎn)，公司希望回購股票，但又擔(dān)心公司資本或者資金不足，難以操作。今后，對于這類公司，證監(jiān)會支持其回購普通股的同時發(fā)行優(yōu)先股。
5月24日，我會發(fā)言人在新聞通氣會上通報了我會正在開展優(yōu)先股研究工作。優(yōu)先股的特點是其持有人優(yōu)先于普通股股東分配公司利潤和剩余財產(chǎn)，但一般沒有表決權(quán)，不參與公司決策管理。優(yōu)先股在境外市場是成熟的證券品種。在我國開展優(yōu)先股試點十分必要：一是有利于豐富證券品種，滿足多樣化的投資需求，特別是對固定收益產(chǎn)品的需求。優(yōu)先股可以市場化方式促進(jìn)上市公司合理實行現(xiàn)金分紅，為保險資金、社保資金、企業(yè)年金等提供新型投資工具，拓展居民的投資渠道。二是滿足不同發(fā)行人的多元化融資和改善財務(wù)結(jié)構(gòu)的需求。既可以為資產(chǎn)負(fù)債率較高、希望優(yōu)化現(xiàn)有股權(quán)結(jié)構(gòu)的大盤藍(lán)籌上市公司提供新的資本工具，也可以為中小企業(yè)引入外部投資者創(chuàng)造條件，緩解中小企業(yè)融資難問題。三是有利于完善公司治理結(jié)構(gòu)，維護(hù)投資者合法權(quán)益，進(jìn)一步深化股份制改革和促進(jìn)資本市場穩(wěn)定發(fā)展。
目前，開展優(yōu)先股試點條件基本具備，現(xiàn)實需求較強(qiáng)。按照《金融業(yè)發(fā)展和改革“十二五”規(guī)劃》明確提出的“探索建立優(yōu)先股制度”要求和《國務(wù)院辦公廳關(guān)于金融支持經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級的指導(dǎo)意見》，我會正在研究制定優(yōu)先股試點的相關(guān)文件，將盡快發(fā)布實施。
二、回答記者提問
問：關(guān)于東方財富網(wǎng)推出“活期寶”業(yè)務(wù)是否需要向證監(jiān)會備案？
答：“活期寶”是上海天天基金銷售有限公司（系東方財富全資子公司）推出的方便投資人現(xiàn)金管理、投資貨幣基金產(chǎn)品的業(yè)務(wù)。投資人如選擇“活期寶”業(yè)務(wù)，其可以自行選擇申購一只貨幣基金產(chǎn)品。目前，上海天天基金銷售有限公司銷售的產(chǎn)品包括南方南方增利貨幣市場基金和華安現(xiàn)金富利貨幣市場基金。這兩只基金產(chǎn)品是由證監(jiān)會核準(zhǔn)發(fā)行的公募基金產(chǎn)品。上海天天基金銷售有限公司是經(jīng)證監(jiān)會注冊的獨立基金銷售機(jī)構(gòu)。因此，“活期寶”業(yè)務(wù)作為基金銷售機(jī)構(gòu)提供的現(xiàn)金理財管理業(yè)務(wù)，不涉及向證監(jiān)會備案事項。
問：關(guān)于東證資管“阿里巴巴1號-10號專項資產(chǎn)管理計劃”是否已獲證監(jiān)會批復(fù)？
答：2013年6月25日，我會批準(zhǔn)上海東方證券資產(chǎn)管理有限公司設(shè)立東證資管－阿里巴巴1號至10號專項資產(chǎn)管理計劃的申請。阿里巴巴1號至10號專項計劃的設(shè)立，是小額貸款類信貸資產(chǎn)以專項資產(chǎn)管理計劃作為載體進(jìn)行證券化的首次嘗試，在服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)方面具有現(xiàn)實意義，有助于為中小微企業(yè)提供融資服務(wù)，豐富投資者的投資品種，也有利于提升證券公司服務(wù)于實體經(jīng)濟(jì)的能力與核心競爭力。
阿里巴巴1號至10號專項計劃有一定創(chuàng)新性，也有一定風(fēng)險。專項計劃管理人上海東方證券資產(chǎn)管理有限公司就基礎(chǔ)資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、信息披露、風(fēng)險揭示、風(fēng)險防范措施、投資者保護(hù)等作出相關(guān)安排，并對投資者設(shè)置了較高的認(rèn)購門檻。我會機(jī)構(gòu)部、上海證監(jiān)局及深交所將按照分工負(fù)責(zé)、互相配合、全面覆蓋的原則，加強(qiáng)對該專項計劃的后續(xù)監(jiān)管，持續(xù)跟蹤專項計劃的推廣、設(shè)立、運作情況，督促管理人依法合規(guī)開展專項計劃的推廣、設(shè)立工作，加強(qiáng)投資者教育，落實投資者適當(dāng)性管理要求，進(jìn)一步提升服務(wù)質(zhì)量和專業(yè)管理水平，提高風(fēng)險防范能力。
問：有媒體報道證監(jiān)會對房地產(chǎn)上市公司融資政策有所變化，請問是否屬實？
答：我會6月28日作出的回應(yīng)口徑如下：根據(jù)國務(wù)院關(guān)于堅決遏制部分城市房價過快上漲的通知（國發(fā)【2010】10號文）和2013年關(guān)于繼續(xù)做好房地產(chǎn)市場調(diào)控工作的通知的規(guī)定，對存在閑置土地、炒地以及捂盤惜售、哄抬房價等違法違規(guī)行為的房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)，將暫停上市、再融資和重大資產(chǎn)重組。我會堅決貫徹執(zhí)行國務(wù)院文件規(guī)定，對于房地產(chǎn)企業(yè)是否存在違反國務(wù)院有關(guān)規(guī)定的情形，我會在進(jìn)行相關(guān)審核時，將依據(jù)國土資源部的意見來進(jìn)行認(rèn)定。我會將進(jìn)一步完善部門協(xié)商機(jī)制，提高工作效率。
目前，這一口徑?jīng)]有變化。
問：有媒體報道監(jiān)管層正在研究藍(lán)籌股T＋0交易，請問是否屬實，具體進(jìn)展如何？
答：近期我們注意到一些媒體對藍(lán)籌股T＋0交易的報道。T+0交易，又稱日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易或當(dāng)日回轉(zhuǎn)交易，是指投資者買入的證券，經(jīng)確認(rèn)成交后，在交收前全部或部分賣出。上世紀(jì)90年代初，A股曾經(jīng)實行過T+0交易，但由于當(dāng)時股市投機(jī)過度，T+0交易被認(rèn)為助長了市場炒作。1995年初，為維護(hù)市場秩序，抑制投機(jī)，A股T+0交易制度被取消。1999年實施的《證券法》規(guī)定“當(dāng)日買入的股票，不得當(dāng)日賣出”，禁止了股票T+0交易。2005年《證券法》修訂，取消了有關(guān)“當(dāng)日買入的股票，不得當(dāng)日賣出”的規(guī)定，A股推行T+0交易制度不存在法律障礙。
推行日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易是一項系統(tǒng)性工程，涉及交易所、證券公司、投資者及其他各類市場參與人。境外成熟市場也普遍對日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易實行專門的管理方式和監(jiān)管措施。在我國股票市場實行的回轉(zhuǎn)交易，需要進(jìn)行深入、細(xì)致的研究和評估，進(jìn)行全面細(xì)致的準(zhǔn)備。目前尚無推出A股日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易的時間表。
問：關(guān)于“放寬創(chuàng)業(yè)板財務(wù)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)”的問題。
答：為落實《國務(wù)院辦公廳關(guān)于金融支持經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整和轉(zhuǎn)型升級的指導(dǎo)意見》的要求，我會正在研究修改創(chuàng)業(yè)板首次公開發(fā)行的財務(wù)條件?？傮w思路是，在符合《公司法》、《證券法》規(guī)定的基礎(chǔ)上，在保持創(chuàng)業(yè)板板塊特色的同時，適當(dāng)放寬創(chuàng)業(yè)板對創(chuàng)新型、成長型企業(yè)的財務(wù)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，提高創(chuàng)業(yè)板對企業(yè)業(yè)績暫時波動的容忍度，使創(chuàng)業(yè)板更有力地支持經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級，更好地服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。
問：有媒體報道國債期貨將在8月16日上市，請問是否屬實？
答：我會7月5日新聞發(fā)布會上曾宣布，經(jīng)國務(wù)院同意，我會批準(zhǔn)中金所開展國債期貨交易，預(yù)計需2個月左右完成各項準(zhǔn)備工作。目前，各項工作正在進(jìn)行中。
問：有關(guān)新三板并購業(yè)務(wù)等事項的問題。
答：去年10月實施的《非上市公眾公司監(jiān)督管理辦法》中已對非上市公眾公司并購重組行為做出了原則性規(guī)定?？紤]到并購重組作為非上市公眾公司經(jīng)營運作中的重大事項，并能夠起到優(yōu)化資源配置、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和行業(yè)整合等積極作用，為規(guī)范其并購重組行為、充分保護(hù)投資者的合法權(quán)益，目前我們正在著手研究制定相關(guān)具體政策。
問：請問重慶銀行和徽商銀行是否已向證監(jiān)會提交了赴港上市申請，相關(guān)情況如何？
答：境外上市是我國利用外資的重要方式之一，也是一項長期政策。我會支持符合境外上市地上市條件的境內(nèi)企業(yè)根據(jù)國家發(fā)展戰(zhàn)略及自身發(fā)展的需要到境外上市，充分利用境內(nèi)外兩個市場、兩種資源，不斷提高核心競爭力。
近日，重慶銀行向我會提交了首次公開境外上市外資股并到境外上市的行政許可申請材料，我會正在辦理該公司的申請。截至目前，我會尚未收到徽商銀行境外上市的有關(guān)申請材料。境內(nèi)企業(yè)只要符合境外上市地的上市條件，不違反國家產(chǎn)業(yè)政策及外資準(zhǔn)入政策，均可在研究形成境外上市方案基礎(chǔ)上自主向我會提出境外上市申請。我會將依法做好相應(yīng)的服務(wù)工作，為促進(jìn)相關(guān)企業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展提供金融支持。
問：有媒體報道，有舉報中聯(lián)重科的材料已上交證監(jiān)會，請問是否屬實？
答：我會近日已經(jīng)收到對中聯(lián)重科的舉報材料，正在按照相關(guān)工作程序進(jìn)行處理。
問：第二輪10家公司IPO財務(wù)抽查工作進(jìn)展情況如何？
答：第二批十家抽查企業(yè)名單于6月7日產(chǎn)生，此后我會即著手安排抽查事宜。結(jié)合第一批三十家企業(yè)抽查經(jīng)驗，本次抽查安排在轄區(qū)派出機(jī)構(gòu)完成對申報材料及中介機(jī)構(gòu)工作底稿的審閱工作，隨后檢查組赴企業(yè)主要經(jīng)營所在地進(jìn)行現(xiàn)場檢查。目前各檢查組已完成對工作底稿的審閱，現(xiàn)場檢查工作處于陸續(xù)收尾階段。
2013-07-15
